Teknisk analys av aktiemarknaden. Grunden för teknisk analys

Teknisk analys av aktiemarknaden tillåteratt bedöma maktbalansen hos "tjurar" och "björnar" vid den aktuella tiden. Teknisk analys framkom som ett resultat av att övervaka prisdiagrammet av handlare och identifiera regler för beteende som bildats genom att analysera marknadspsykologi, upprepa historia och andra faktorer.

Teknisk analys utförs med olika indikatorer. De flesta prognoserna görs av professionella handlare efter en teknisk analys.

Den ryska värdepappersmarknaden är fortfarande underutveckladi jämförelse med marknaderna i andra länder. Utvecklingen av aktiemarknaden bidrar till utbyggnaden av finansiella instrument. Dessutom finns det olika typer av aktiemarknader. Den primära börsen innebär utgivning och placering av nya värdepapper för första gången. Sekundär börsen kan organiseras eller oorganiseras. Aktiemarknaderna klassificeras också av territorialitet.

Beroende på den ekonomiskaverktygshandlare väljer en mäklare för att få tillgång till handel. Forexmäklareklassificering gör att du kan uppskatta antalet finansiella instrument som är tillgängliga för en viss mäklare. Mäklare har olika kommission och arbetsvillkor. Tillvägagångssättet till valet av mäklare för handel måste ske medvetet. Forexmäklare rating innehåller en jämförelse av mäklare i alla viktiga aspekter av arbetet.

Skillnader i grundläggande och teknisk analys

Grundläggande analys tyder på lärandeGrundläggande faktorer som påverkar priset under pressmeddelandet och på lång sikt. De grundläggande indikatorerna är: BNP, arbetslöshet, förändringar i refinansieringsräntan etc.

Teknisk analys innefattar analys av schematPriserna använder indikatorer, geometriska figurer, stödlinjer och prismotstånd. Teknisk analys tar mer hänsyn till de psykologiska aspekterna hos spelarna på kort och medellång sikt. Praktiskt taget alla handlare använder denna typ av analys, medan få spelare använder grundläggande analys, som är kopplad till behovet av att studera en stor mängd data för att bilda objektiva slutsatser.

Även efter att ha dragit slutsatser baserade påen grundläggande analys av näringsidkaren letar efter den mest praktiska punkten på marknaden, med hjälp av tekniskt analysmedel. Många handlare använder speciell programvara för teknisk analys. Programmet för analys av aktiemarknaden analyserar som regel diagrammet och identifierar signaler för olika indikatorer. De flesta handlare är dock engagerade i att analysera diagram på egen hand utan att använda ytterligare programvara. Teknisk analys av aktiemarknaden innebär användning av signaler från olika indikatorer, medan programmet ger signaler om en eller två indikatorer och tar inte hänsyn till många andra faktorer, såsom frisläppande av viktiga nyheter etc.

Postulaten av teknisk analys

Huvudfunktionerna på marknaden är följande:

• i koncentrationen av fria pengar genom att sälja värdepapper;
• Att attrahera investeringar genom organisationen av köp av värdepapper i bolaget.
• för att säkerställa sin höga likviditet.

Börsen är inte ett abstrakt begrepp,som det kan tyckas. För värdepapper som sätts till försäljning finns det verkliga ekonomier hos befintliga organisationer som tillhandahåller jobb, producerar varor, verk eller tjänster, betala skatt.

Det finns tre grundläggande postulat på börsen som professionella handlare använder för att bygga sina handelsstrategier:

1. Priset tar hänsyn till allt.
2. Priset rör sig riktat.
3. Historien upprepar sig själv.

Priset tar hänsyn till allt. Liksom valuta, Forex, noterar aktiemarknaden inte bara statens landets ekonomi, men också förväntningarna hos handlare. Förväntningarna är baserade på rykten, nyheter och grundläggande analyser av marknaden, såväl som insiderinformation. Analysera diagrammet tillämpar näringsidkaren sin kunskap, information, indikatorer och andra analysmetoder för att bestämma den mest sannolika framtida riktningen för prisrörelsen.

Priset kan påverkas av en stor mängd.olika faktorer, såsom: uttalanden från politiker, naturkatastrof, väntar på utlämning av viktiga nyheter etc. Allt, absolut all offentligt tillgänglig information finns redan i priset.

Priset rör sig riktat. Aktiemarknaden, som Forex marknaden, är föremål för trender. Det innebär att priset aldrig rör sig oskäligt. Detta bekräftas av huvudindikatorn för teknisk analys - trenden.

Historien upprepar sig själv. Psykologin hos de flesta spelare innebär att vissa scenarier av handlingar är aktiverade i olika situationer. Det är historiens upprepning som hjälper till att lyfta fram gemensamma regler för teknisk analys av marknaden.

Tekniska analysindikatorer

Teknisk analys av aktiemarknaden genomförs genom att bygga och använda följande indikatorer:

1. trendlinje, stöd och motståndsnivåer;
2. geometriska former;
3. Tekniska indikatorer för en grupp oscillatorer;
4. trend tekniska indikatorer.

Trendlinje

Om priset rör sig upp eller ner - sårörelse kan kallas en trend. Om priset rör sig sidledes är det en sidotrend. Trenden har flera cykler: födelse, utveckling och färdigställande. En näringsidkare letar efter tecken på en framväxande trend att komma in på marknaden i sin riktning. Det är nödvändigt att lämna marknaden vid de första tecknen på slutet av trenden.

Utvecklingen av trenden på lång sikt, somvanligtvis på grund av grundläggande faktorer. Så kan trenden bildas under inverkan av viktiga nyheter. En av postulaten av aktiehandel säger: spelar inte emot trenden eller spelar i riktning mot trenden. Om en näringsidkare försöker spela mot marknaden, hamnar han i slutändan.

Utvecklingen av trenden kan inträffa längetid. Tendenser kan vara i månader och till och med år. Slutförandet av trenden beror också på grundläggande faktorer. Ett tecken på slutförandet kan vara en stor prisfluktuation i motsatt riktning. En sådan fluktuation indikerar att en stor spelare har stängt positionen.

Om du tittar på tabellen nedan kan duse en downtrend. En trendlinje i en downtrend dras längs prishöjder. Med en downtrend dras dess linje längs prisminima.

För att bestämma trenden använder handlare också ytterligare indikatorer, till exempel glidande medelvärden, ADX och andra.

Stöd och motståndsnivåer

Motståndsnivån är den linje somPriset berörde flera gånger och slogs tillbaka i motsatt riktning. Till exempel tjänar en trendlinje (i exemplet ovan) som en motståndslinje. Bilden visar att priset avser trendlinjen, men bryter inte igenom den. Nära trendlinjen är det nödvändigt att gå in på marknaden i riktning mot trenden, förutsatt att det inte finns några tecken på att det är färdigt.

Efter att priset har gått igenom motståndslinjen blir denna linje prisstödsnivån. Detta visas på prisdiagrammet nedan.

Geometriska former

Följande siffror används förteknisk analys av diagrammet: triangel, rektangel, flagga (pennant), huvud och axlar, trippel topp, dubbel och trippel botten, tallrik och andra.

Alla siffror är indelade i två grupper: reversering och fortsättningstal. Omvandlingsfigurerna visar näringsidkaren möjligheten att vända den nuvarande trenden, och fortsättningsfigurerna indikerar hans mest troliga fortsatta fortsättning. Metoden för geometriska figurer används oftast inte av sig själv, men tillsammans med andra analysmetoder.

Teknisk analys av aktiemarknaden, såväl som marknadenForex innebär användning av geometriska former, på grund av de flesta näringsidkarnas återkommande beteende i händelse av att de förekommer i diagrammet. Både på aktiemarknaden och på valutamarknaden är denna analysteknik utbredd.

Triangel. Det finns fyra typer av trianglar,brukade förutse prisbeteende: nedåtgående, stigande, symmetriska och expanderande trianglar. Denna siffra hör till återvändningsgruppen. Innan du kommer in på marknaden, när du formar den här siffran i prisdiagrammet, måste du vänta på att gränserna sönderdelas.

Rektangel. Denna figur bildas när tydliga horisontella stöd- och motståndslinjer visas på diagrammet. Rektangeln indikerar maktbalansen på marknaden.

"Flagga" eller "vimpel". Dessa är fortsättningsutvecklingsfigurer. Utseendet på en flagga eller pennant på prisdiagrammet åtföljs av en korrigering av trendrörelsen.

"Huvud och axlar". Denna siffra är av stor betydelse för bildandet avpå det dagliga diagrammet. I mindre tidsramar arbetar ett litet antal handlare, vilket betyder att reaktionen på bildandet av en figur nedan. Figuren hör till turngruppen. Också i teknisk analys används ofta "inverterad huvud och axlar", vilket i detta fall kallas en "dubbel botten".

"Triple Top". Denna siffra hör till vändgruppen och bildar tre toppar i en prisnivå.

"Dubbel och trippelbotten". Denna modell står mitt emot "triple top" -figuren. Priset skisserar tre nedgångar inom samma område.

"Tefat". Pivotmodell av trenden. Det viktigaste är på långa tidsramar - dagligen, veckovisa diagram. Bildandet av denna siffra kan ta mer än en månad.

Trend Tekniska Indikatorer

Att bestämma riktningen för trenden spelar en avgörande roll i handeln. Kampen mot marknaden slutar sällan i vinst. Teknisk analys av aktiemarknaden är mycket lik valutaanalys.

Flyttande medelvärde. Flyttande medelvärden eller MAs är mestviktig trendindikator. Denna indikator representerar visuellt en rad som är uppbyggd till genomsnittspriser under en viss period. När du bygger denna indikator är slutkurserna det viktigaste.

På investeringsmarknaden finns ett ordstäv: "Marknaden öppnas av amatörer, men av professionella." Det återspeglar helt vikten av att stänga priserna. Professionella handlare öppnar erbjudanden för stora belopp och har ett starkt inflytande på priset. Det är av dessa skäl att slutkurserna ges det största värdet.

Den mest populära typen av MA ärenkelt, exponentiellt och viktat glidande medelvärde. Enkelt glidande medelvärde (SMA) är baserat på det aritmetiska medelvärdet för den valda tidsperioden. Det vägda glidande genomsnittet (WMA) är konstruerat med hänsyn till koefficienten "vikt", dvs de senaste priserna beaktas mest fullt ut. Det exponentiella glidande medlet (EMA) liknar WMA, men tar hänsyn till alla priser från föregående period.

Vanligtvis handlare använder två MAs av olika perioder. I detta fall anses köpsignalen vara skärningspunkten för snabb MA och långsam MA från botten till toppen. Försäljningssignalen är korsningen mellan snabb MA och långsam MA från topp till botten.

Oscillatorer gruppindikatorer

Oscillatorer mäter marknadsvolym. Denna grupp indikatorer identifierar överköpta och överlåtna zoner där återföring är mest sannolikt. Indikatorer för denna grupp ger de tydligaste signalerna i trendrörelsen av priser inom kanalen.

Mest populära bland handlareOscillatorer är följande: MACD, Stochastics Oscillator, RSI och andra. Dessa indikatorer används i den tekniska analysen av inte bara aktiemarknaden utan även valutamarknaden.

MACD indikator. Denna indikator är baserad på data från medelvärden.glidande olika perioder och är avsett att bestämma prisomkastningen. Den står för: "MovingAverageConvergence / Divergence", som översätts som "konvergens / divergens av rörliga medelvärden".

Formeln för beräkning av denna indikator är följande: MACD = Snabb EMA - Slow EMA.

Egenskaperna för denna oscillator tillhandahåller de "snabba" och "långsamma" fälten, vilket motsvarar den snabba och långsamma EMA-perioden.

När priset är över nollindikatorn växer, det står om prisets uppåtgående rörelse och vice versa, om priset är under noll och faller står det om den nedåtgående rörelsen.

Signalen för denna indikator anses vara det pris som passerar nollnivån. Så att korsa nollmärket från botten till toppen är en köpsignal och från topp till botten en säljsignal.

Om indikatorn visar en falsk prisrörelse (divergens), tjänar detta som en signal för prisomvandling.

Indikator Stokastisk Oscillator. Stokastik (Stokastisk) tar inte bara hänsyn till prisernastängning, men också lokala maxima och minima. Denna indikator är mer informativ än andra indikatorer på en grupp oscillatorer. Denna indikator ger en överköpt zon, som ligger över 80-graden och en överlämnad zon som ligger under "20" -nivån.

Signalen för att komma in på marknaden är korsningen mellan två linjer som liknar signalindikatorn MACD. Divergensen på denna oscillator fungerar också som en stark signal för att komma in på marknaden.

RSI-indikator. Huvudparametern för denna indikator ärden period för vilken den är byggd. Det rekommenderade författarvärdet är 14, men period 9 och 12 används ofta. Denna indikator används för att mäta styrkan i en trend. Han jämför tillväxten och prisfallet under en vald tidsperiod.

Om indikatorlinjen är uppåt, dettatalar om förekomsten av en växande trend på marknaden och vice versa. Konventionellt är maktbalansen, det vill säga jämvikt på marknaden, nått vid 50. Korsningen av nivå 50-linjen från toppen nedåt tjänar som en signal för att öppna en kort säljposition. Korsningen av nivå 50 från botten upp är en köpsignal.

Sammanfattningsvis

Teknisk analys av aktiemarknaden innebärNärvaron av sådana indikatorer, som endast tillämpas på denna marknad, inkluderar dessa: NH-L, TRIN, MAS och andra. Används ofta för att analysera Forex-indikatorer som listades i den här artikeln. Teknisk analys av aktiemarknaden innebär samtidig användning av flera indikatorer som kan komplettera varandra. Men andra faktorer bör beaktas vid prisprognoser.

Forex marknaden är specifik. Handel på valutaväxlingen är en valutakursspekulation. Forexvalutan handlas i par, till exempel EUR / USD, GBP / USD. Samtidigt används Forex-indikatorer på aktiemarknaden. Börsen är ett abstrakt koncept, men det är nära relaterat till valutaväxlingen. När ett stort köp av aktier används används valutan omedelbart i priset. Samtidigt kan en kraftig avskrivning av valutan kraftigt påverka aktierna i många företag.